Údolie sĺz; Stefanov blog o akciových trhoch
Ochrana osobných údajov a súbory cookie
Táto stránka používa cookies. Ak budete pokračovať, dávate súhlas na ich použitie. Viac informácií vrátane toho, ako ovládať súbory cookie, nájdete tu.
Krátko pred koncom roka si dám malú pochúťku.
Môj čitateľský prieskum z 28. októbra 2016 mi ukázal, že 53% účastníkov ešte aktívne nezažilo trh s medveďmi.
Rád by som tento prieskum zopakoval dnes.
Myslím si, že grafika, ktorú som dnes vytvoril (pôvodne len pre seba), je obzvlášť cenná - najmä pre tých z vás, ktorí ste stále ako ja Medvedia tržnica Panna sú.
Grafika je zlúčením 4 poznatkov.
# 1
To, ako ste úspešní v dlhodobom vytváraní bohatstva na akciách, závisí predovšetkým od toho, čo robia medvedie trhy s vašimi otravovať najať.
Mnoho ľudí (napr. Moja mama) jednoducho nie je pripravených odolávať výkyvom na trhoch s akciami. To je jeden z hlavných dôvodov, prečo je iba 14-15% Nemcov priamo alebo nepriamo (prostredníctvom akciových fondov) zapojených do spoločností.
# 2
Považujem svoj výnos z akcií a porovnanie benchmarku, o ktorých som tu nedávno podrobne informoval, za dôležité, ale predovšetkým pre strategickú otázku „jednotlivých akcií alebo ETF“.
Aby bolo možné zmerať úspešnosť akumulácie bohatstva, je potrebné sa pozrieť na vývoj Čisté aktíva pozri, ktorú tu pre vás každý mesiac aktualizujem. Do toho vstupuje oveľa viac komponentov ako do čistej návratnosti kapitálu.
# 3
Ak sa veľká časť bohatstva investuje do akcií, niekedy podlieha veľkým mesačným výkyvom. Rád teda urobím krok späť a len sa na ne pozriem Medziročne rozvoja.
# 4
Vo svojom článku z 12. novembra 2016 už taký mám Simulácia medvedieho trhu prehraté - ale s mesačným zohľadnením tohto 18-ročného obdobia.
Ak teraz skombinujem svoje zistenia z č. 4 s mojim malým psychotrikom z č. 3 a tiež rozšírim údaje tak, aby zahŕňali vývoj na trhoch s akciami od roku 2017, vyjde graf, ktorý by som vám rád ukázal.
Ukazuje medziročný vývoj indexu Depotné hodnoty s mesačnými investíciami na americkom akciovom trhu od januára 1998 do marca 2017. Snažil som sa v maximálnej miere zohľadniť reinvestované dividendy a poplatky za objednávky a zrážkové dane.
Prečo sa zobrazuje stav depa za marec a nie za december?
Marec 2009 bol absolútne najnižším bodom finančnej krízy. V článku nazvanom „Údolie sĺz“ má zmysel zvoliť si Marec.
Graf zobrazujem trikrát s tromi rôznymi mesačnými investičnými sumami: 200 €, 400 €, 600 €. To nemení medziročné pomery, ale absolútne sumy. Takže každý môže vidieť, čo sa najviac blíži jeho možnostiam.
Na akciovom trhu vždy zažijete slzavé údolie ako v rokoch 2008/2009.
Grafická show: každý, kto je pripravený prejsť sa týmto údolím, skončí v obchode s peniazmi ako Dagobert Duck. Investovaný kapitál sa za 19 rokov takmer zdvojnásobil.
To má na mysli Warren Buffett, keď hovorí, že akciový trh je to, čo predovšetkým potrebujete Čas, trpezlivosť a disciplína. Morgan Housel to uviedol s humorom: „Investovanie si viac ako čokoľvek vyžaduje trpezlivosť a disciplínu. Ale zároveň viac ako čokoľvek iné priťahuje nedočkavosť a impulzívnosť. Sľubuje, že bude skvelou šou - spomalenou autonehodou, ktorú môžete sledovať znova a znova. ““
Pozeráme sa na obdobie 19 rokov s dvoma trhmi mimoriadne zlých medveďov, 2000-2003 a 2007-2009. Plná sila efektu zloženého úroku sa úplne rozvinie až po 25, 30, 35 rokoch. Preto je také dôležité začať skoro. Toto dokonale dokazuje Nicoov príspevok.
Aký je to pocit, skutočne prejsť takýmto údolím a nielen ho vidieť na farebnej grafike, vám nemôžem povedať z vlastnej skúsenosti, ale je to vždy moja prvá otázka, keď stretnem niekoho, kto sa aktívne angažoval v rokoch 2007 až 2009.